Методика анализа ликвидности баланса

  • 09 нояб. 2011 г.
  • 1849 Слова
Методика анализа ликвидности баланса

Для анализа ликвидности баланса и структуры активов предприятия применяются следующие методы:
1. Финансовых показателей.
2. Горизонтальный анализ.
3. Вертикальный анализ.
4. Трендовый анализ.
В зависимости от степени ликвидности активы предприятия разделяются на следующие группы:
А1 – наиболее ликвидные активы - денежныесредства предприятия и краткосрочные финансовые вложения;
А2 – быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность и прочие активы;
А3 – медленно реализуемые активы - запасы (без строки 217 и расходов будущих периодов), а также статьи из раздела I актива баланса «Долгосрочные финансовые вложения» (уменьшенные на величину вложения в уставные фонды других предприятий);
А4 – труднореализуемые активы -итог раздела I актива баланса, за исключением статей этого раздела, включенных в предыдущую группу.
Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:
П1 – наиболее срочные обязательства - кредиторская задолженность, прочие пассивы, а также ссуды, не погашенные в срок;
П2 – краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты и заемные средства;
П3 – долгосрочные пассивы - долгосрочные кредитыи заемные средства;
П4 – постоянные пассивы - итог раздела IV пассива баланса.
Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотношения:
А1 П1, А2 П2, А3 П3, А4 П4,
Выполнение первых трех неравенств с необходимостью влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтомупрактически существенным является сопоставление итогов первых трех групп по активу и пассиву. Четвертое неравенство носит «балансирующий» характер и в то же время имеет глубокий экономический смысл: его выполнение свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости – наличии у предприятия собственных оборотных средств.
В случае, когда одно или несколько неравенств имеют знак,противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе, хотя компенсация при этом имеет место лишь по стоимостной величине, поскольку в реальной платежной ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные.
Сопоставление наиболееликвидных средств (A1) и быстрореализуемых активов (А2) с наиболее срочными обязательствами (П1) и краткосрочными пассивами (П2) позволяет оценить текущую ликвидность. Т.е. баланс предприятия имеет текущую ликвидность, если выполняется условие
А1 + А2 П1 + П2
Текущая ликвидность свидетельствует о платежеспособности (или неплатежеспособности) предприятия на ближайший к рассматриваемому моменту промежутоквремени.
Сравнение медленно реализуемых активов с долгосрочными и среднесрочными пассивами отражает перспективную ликвидность.
Т.е. баланс предприятия имеет перспективную ликвидность, если выполняется условие
А3 + А1 + А2 П1 + П2 + П3
Перспективная ликвидность представляет собой прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей.
Проводимый по изложенной схеме анализликвидности баланса является приближенным и по той причине, что соответствие степени обязательств в пассиве намечено ориентировочно из-за ограниченности информации, которой располагает аналитик, проводящий внешний анализ на основе бухгалтерской отчетности.
Анализ ликвидности предприятия заключается в расчете показателей, отражающих возможность предприятия погасить краткосрочную задолженность засчет тех или иных элементов оборотных средств. Исходные данные берутся из бухгалтерского баланса предприятия.

Показатели ликвидности предприятия
| | Информационное обеспечение |
Наименование | | Отчетная | Номера |
Показателя | | форма, | строк (стр.), |
| | номер | граф (гр.) |
1 | 2 | 3 | 4 |
Величина...
tracking img